Inversores de ETF de Bitcoin y tesorerías corporativas aumentan cobertura con opciones put de $60,000 en Deribit ante preocupaciones de volatilidad
Los tenedores de ETF de Bitcoin y tesorerías corporativas han estado comprando activamente opciones put con vencimientos de seis meses y un año con precios de ejercicio de $60,000 o inferiores como seguro de cartera, según Jean-David Péquignot, director comercial de Deribit. Estos contratos, negociados en Deribit donde un contrato equivale a un BTC y el interés abierto en el strike de $60,000 totaliza $1.50 mil millones, permiten a los tenedores vender bitcoin a $60,000 incluso si los precios de mercado caen por debajo de ese nivel, ofreciendo protección a la baja para grandes tenencias de BTC. Péquignot señaló que las puts a 30 días cotizan con una prima de volatilidad de aproximadamente 7% sobre las calls comparables, con el risk reversal de 25-delta manteniéndose elevado a pesar de que bitcoin cotiza alrededor de $67,500 tras mínimos recientes cerca de $60,000, según datos de CoinDesk. Añadió que la volatilidad podría intensificarse si los precios caen por debajo de $63,000 porque los dealers y creadores de mercado en Deribit están cortos de gamma en $60,000 o menos, lo que puede llevarlos a vender BTC adicional cuando los precios se acerquen a ese nivel.
