Paramount Skydance verschiebt die geplante Übernahme von Warner Bros. Discovery bis spätestens Juni nächsten Jahres, nachdem ein US-Bundesrichter die Transaktion aus kartellrechtlichen Gründen ausgesetzt hat. Die Klägerseite argumentiert, der Deal könne den Wettbewerb unzulässig verringern und dem kombinierten Unternehmen einen Anteil von 27% am Markt für Filmverleih verschaffen. Die Klage wird vom kalifornischen Generalstaatsanwalt Rob Bonta angeführt und von Generalstaatsanwälten aus 11 weiteren Bundesstaaten unterstützt. Im Zuge der Entwicklung fiel die Aktie des Unternehmens am Freitag um 3%, wie CNBC berichtete.

Die Trump-Regierung hat neue Zölle von 10% bis 25% auf Waren wichtiger Handelspartner angekündigt, während der Ölpreis im Monatsverlauf um mehr als 28% gestiegen ist – beides nährt Inflationssorgen. Vor der Fed-Sitzung im Juli ist die Markterwartung für unveränderte Zinsen gesunken: von 87% auf 64%. Der Nasdaq fiel um 0,6% und verzeichnete damit zwei Wochen in Folge Verluste; Intel legte zwar beim Umsatz um 25% zu, die Aktie rutschte aber an einem Tag um 7,9% ab. Digital Realty (DLR) sprang angesichts starker KI-getriebener Nachfrage nach Rechenzentren um 10,9% nach oben.

Am Freitag legten die Zuckerpreise leicht zu, gestützt von einem etwas schwächeren US-Dollar und Eindeckungen vor dem Wochenende, nachdem die Notierungen zuvor ein Wochentief markiert hatten. Belastend wirkte hingegen der Ölpreisrückgang: WTI fiel um mehr als 3%, was Ethanolpreise drückte und den Anreiz erhöhen könnte, weniger Zuckerrohr in Ethanol statt in Zucker zu verarbeiten. Zudem blieben die US-Zuckerimporte offenbar von den neu angekündigten Section-301-Zöllen im Bereich von 10% bis 12,5% auf 60 Länder unberührt, da diese nicht für Lebensmittel gelten. Auf der Gegenseite stützen Sorgen vor wetterbedingten Ernteausfällen durch ein starkes El Niño sowie gesenkte Produktions- und Bilanzschätzungen für 2026/27 die Stimmung.

Kakaofutures legten am Freitag zu: Der September-Kontrakt an der ICE in New York stieg um 1,41%, der September-Kontrakt in London um 1,23%. Rückenwind kam von vor dem Wochenende einsetzendem Short-Covering sowie einem leicht schwächeren US-Dollar. Trotz aktuell reichlicher Versorgung – mit höheren Verschiffungen aus der Elfenbeinküste und ICE-Lagerbeständen auf einem Zwei-Jahres-Hoch – deuten frühe Einschätzungen auf eine engere Lage für 2026/27 hin, darunter eine Schätzung von 1.8 MMT für die Elfenbeinküste und ein von Transgraph erwarteter Rückgang des weltweiten Überschusses auf 80,000 Tonnen. Für Nigeria wird zudem ein Produktionsrückgang um 11% erwartet.

Die Kaffeepreise zogen am Freitag wieder an, nachdem sie am Donnerstag stark gefallen waren. Starke El-Niño-Signale schüren Sorgen, dass Brasiliens Ernte 2026/27 geringer ausfallen könnte, während in Brasilien deutlich zu wenig Regen fällt und die Ernte nur langsam vorankommt. Zudem erreichten die ICE-Arabica-Bestände ein 2,5-Jahres-Tief, was auf eine engere Versorgung hindeutet. Zwar hob das USDA seine Prognose für die weltweite Produktion an, stellte dies jedoch unter die Bedingung, dass sich das Wetter nicht verschlechtert; gleichzeitig drückt ein Exportanstieg Vietnams auf Robusta, während Arabica stärker gestützt bleibt.

In Indien sind die Preise für Geflügelfutter im Jahresvergleich um 15% auf 4400 Rupien je Quintal gestiegen, getrieben von einem Mangel von 1,5 Millionen Tonnen Sojamehl sowie deutlich höheren Maispreisen (von 18–19 Rupien/kg im April auf 27–28 Rupien/kg). Zugleich ging die Soja-Anbaufläche um 4,5% zurück; Sojabohnen kosten am Markt rund 6900 Rupien je Quintal und liegen damit klar über dem Mindeststützungspreis (MSP) von 5708 Rupien je Quintal für 2026-27. Die höheren Kosten belasten die Produktion und lassen Ab-Hof- und Einzelhandelspreise für Hähnchenfleisch und Eier deutlich anziehen (Hähnchenfleisch +56%, Eier +26%). Das spiegelt die Verteuerung zentraler Futterrohstoffe und den Anstieg der Gesamtproduktionskosten wider.

Salesforce (CRM) hat einen Vertrag im Volumen von 1,6 Milliarden US-Dollar mit dem US-Department of Veterans Affairs (VA) bekannt gegeben, der den Einsatz von KI-Agenten, Data 360, Slack und weiteren Produkten zur Optimierung von Gesundheitsleistungen vorsieht. Die Vereinbarung umfasst eine einjährige Basislaufzeit sowie zwei Optionen auf jährliche Verlängerung. Der Auftrag ist Teil der föderalen Missionforce-Verträge und trifft auf ein saisonales Muster, wonach CRM im August im Schnitt um 4,81% zulegte. Das stützt die Erwartungen an die Monetarisierung der KI-Angebote und gilt als kurzfristiger Kurstreiber.

BlackRocks Bitcoin-Spot-ETF (IBIT) machte an einem Tag 90% der Umkehr der Bitcoin-ETF-Mittelströme im Umfang von $225 Millionen aus, was rund $2.025 Milliarden entspricht, und beendete damit eine zuvor siebentägige Serie von Nettozuflüssen. Die Umkehr markierte einen deutlichen Richtungswechsel bei den gesamten Mittelströmen der US-Bitcoin-Spot-ETFs von anhaltenden Nettozuflüssen hin zu einem starken Nettoabfluss an einem Tag. Als derzeit weltweit größter Bitcoin-ETF gilt IBIT als besonders repräsentativ für die Marktentwicklung. Die Bewegung deutet auf ein kurzfristig deutlich gebremstes oder neu ausbalanciertes institutionelles Engagement hin und könnte den kurzfristigen Volatilitätsdruck auf den BTC-Preis erhöhen.