Фондовые индексы

Индийский ИТ-гигант Infosys отчитался за I квартал 2025 финансового года: выручка составила 48,211 крор рупий (+14% г/г), чистая прибыль — 7,769 крор рупий (+12% г/г), но оба показателя оказались ниже ожиданий рынка. Компания также снизила верхнюю границу прогноза роста выручки на FY27 с 3.5% до 3%. На этом фоне акции Infosys подешевели на 1.99%, став крупнейшим аутсайдером Nifty 50 и потянув индекс вниз на 0.73% — до 23,696.45 пункта. Рыночная ширина заметно ухудшилась.

Японский индекс Nikkei 225 в пятницу снизился на 2,69% — до 64 634,04 пункта, а с начала месяца потерял более 7% и вошёл в зону технической коррекции. Распродажу спровоцировали опасения по поводу устойчивости крупных инвестиций в инфраструктуру ИИ после того, как Alphabet сообщил о росте капитальных затрат и ускорении расходования денежных средств. На этом фоне в составе индекса резко подешевели бумаги, связанные с полупроводниками и ИИ: Advantest упал на 6,33%, Tokyo Electron — на 5,43%, SoftBank Group — на 7,42%. Динамика Nikkei, как отмечается, во многом зависит от американского Philadelphia semiconductor index и южнокорейского KOSPI.

OpenAI представила продукт Presence для корпоративных ИИ-агентов, добавляющий управление данными и контроль прав доступа и нацеленный на автоматизацию поддержки клиентов, продаж и внутренних процессов. Это усилило опасения рынка, что ИИ начнет вытеснять традиционное ПО, и спровоцировало падение софтверного индекса IGV на 3% за день. На фоне распродажи заметно снизились акции Workday, Atlassian и HubSpot, а также ряда других SaaS-компаний. Событие рассматривается как стратегическое расширение ИИ-поставщика в сторону рынка SaaS и не связано с регуляторными, макроэкономическими или геополитическими изменениями.

Индекс KOSPI в четверг на открытии вырос на 3,05% на фоне продолжения роста технологических акций после квартальной отчетности Alphabet, подтвердившей спрос на решения в сфере ИИ. Бумаги Samsung Electronics и SK hynix возглавили подъем. На этом же фоне эскалация напряженности на Ближнем Востоке поддержала цены на нефть, но не изменила фокус рынка на технологическом секторе. Корейская вона укрепилась к доллару на 4,2 воны.

Европейские фондовые индексы в среду закрылись в плюсе: Stoxx 600 прибавил 0.58%, FTSE 100 — 1.24%, DAX — 0.58%, CAC 40 — 0.89%. Поддержку рынку оказали данные по инфляции в Великобритании, показавшие рост меньше ожиданий, а также сильная корпоративная отчётность, включая Airbus, Gea Group и Fresnillo. Обострение геополитической напряжённости подтолкнуло цены на нефть вверх, но не смогло заметно ухудшить общий настрой инвесторов.

Азиатские фондовые рынки растут второй день подряд: индекс MSCI Asia Pacific прибавил 0.8%, а южнокорейский KOSPI поднялся более чем на 5%. Поддержку настроениям дала динамика США: Nasdaq 100 показал лучший результат за три недели, а индекс полупроводникового сектора подскочил на 5.2%. На этом фоне Brent вырос на 0.6% до $91.52 за баррель, а золото поднималось выше $4,080 за унцию.

Во вторник все три основных фондовых индекса США выросли: Nasdaq прибавил 1,29%, S&P 500 — 0,89%, Dow Jones — 0,74%. Филадельфийский индекс полупроводников подскочил на 5,2% и продолжил рост второй день подряд, что поддержало ралли в акциях производителей чипов: SanDisk выросла на 14,3%, Micron — на 12,2%, Western Digital — на 12,5%. Внимание рынка смещается к предстоящим публикациям отчётности Alphabet, Intel и Texas Instruments.

Американские фондовые индексы во вторник завершили торги в плюсе: Nasdaq 100 прибавил 1.93%, а полупроводниковый ETF SOXX вырос более чем на 5%. Ралли поддержало восстановление акций производителей чипов и компаний, связанных с инфраструктурой ИИ, на фоне того, что 91% отчитавшихся компаний S&P 500 превзошли прогнозы по прибыли за Q2, согласно данным Bloomberg. На геополитическом фоне США и Иран десятый день подряд обменивались ударами, что повышает риски для судоходства в Персидском заливе и Красном море.

Отчётность крупнейших частных банков Индии за первый квартал 2024 финансового года показала сужение чистой процентной маржи и давление на прибыль, что вызвало резкое однодневное падение котировок Axis Bank и HDFC Bank. Индекс Bank Nifty снизился на 1%, Nifty Private Bank — на 2,3%, потянув за собой Nifty 50, который закрылся снижением на 0,4%. Рынок закладывает в цены дальнейшее ухудшение маржинальности и возможную переоценку мультипликаторов банковского сектора.

Индекс Bank Nifty 20 июня снизился на 1,6% после публикации отчетности за июньский квартал крупнейшими частными банками. Акции HDFC Bank и Axis Bank подешевели на 5% каждая на фоне опасений по поводу сжатия чистой процентной маржи. На этом фоне результаты ICICI Bank оказались выше ожиданий, усилив расхождение динамики в секторе. В ходе торгов индекс опускался до 57,578.25, приблизившись к поддержке у 20-дневной скользящей средней в районе 57,800.